高风险投资的利弊

内容

• 杠杆投资
• 选件
• 高收益债券
• 货币
• 新兴和前沿市场
• 细价股
• 利基ETF

在投资方面，每个人都有自己的风险承受能力。该容忍度会根据您的财务状况，财务目标，年龄和许多其他因素而有所不同。

大多数人都乐于投资某些股票，因为他们知道随着时间的推移，正回报的潜力通常值得承担。其他人则完全避开了股票市场，并乐于将其资金存放在债券或基本储蓄账户等安全港中。

有一些投资有可能获得高于平均水平的相对回报，但同时也带来了很大的风险。这些高风险投资并不适合所有人，但如果他们愿意，它们可以帮助一个人走上财富之路。

让我们研究一些高风险投资的潜在利弊。

杠杆投资

希望赚更多钱的投资者可以使用借入的资金来增加任何投资的潜在回报。使用杠杆有可能看到典型回报的两倍甚至三倍，但不利的一面也同样存在。请记住：杠杆可以同时放大您的收益和损失。

那里有很多杠杆产品，包括杠杆率是两倍甚至三倍的交易所买卖基金。例如，您可以投资三倍杠杆的S＆P 500 ETF，其回报率是指数的三倍。当然，这意味着如果市场下跌，您将损失三倍的钱。而且，这些杠杆ETF的收益基于指数的每日收益，因此您一天之内就可能损失相当多的资金。

杠杆投资可能对某些投资者有用，但对于那些长期关注的投资者来说却不是好产品。

选件

期权交易是即使股票价格没有上涨，也有可能从股票或其他证券中获利。

当您购买期权合约时，您实际上是在某个特定日期之前以设定价格购买资产购买或出售的权利。例如，您可以输入一项协议，以每股150美元的价格出售100股苹果股票。如果那时股票交易价格低得多，那您就赚钱了。

有多种选择可能会导致巨大甚至无限的损失，尤其是对于卖方而言。一个例子是赤裸裸的期权，投资者可以押注一只股票，如果股票上涨，就会损失很多钱。例如，假设您认为Apple的股价不会升至每股150美元以上。您签订的“行使价”为$ 150的合约定于2019年6月到期。当6月临近且Apple的交易价格为$ 210时，投资者损失差价或每股$ 60。从理论上讲，损失是无限的，因为没有上限。

了解期权的来龙去脉可能会花费一些时间，因此交易应由经验丰富的投资者进行。甚至那些声称知道自己在做什么的人也可能会损失大量金钱。

高收益债券

年长的投资者和退休人员通常会通过公司和市政债券以及美国国债投资于固定收益市场。这些类型的投资很少违约，并提供稳定，可预测的收入。但是，如果您愿意购买风险较高的债务，则可以从债券中获得更高的回报。这称为风险溢价。

大多数债券的评级都基于借款人的信用等级，最可靠的债券为AAA评级，最弱的债券为低至CCC甚至D。评级较低的债券通常称为“非投资级”，“投机性”或“垃圾”债券。

低评级债券可能会带来良好的回报，因为低评级并不能保证借款人会违约。但是，将大部分资金投入这些类型的债券中并不是一个好主意。

货币

货币的价值可以迅速而戏剧性地变化。您对这些走势的预测和采取行动的能力将决定您在外汇市场或外汇市场上赚钱的成功。如果您正确预测变化，则货币的剧烈波动，尤其是在美国以外的货币，可能会带来高回报。但是在外汇上交易并不是为了胆小，因为对货币的错误下注可能会导致您投资的一切损失。为了提高风险，经常使用杠杆交易货币，因此您的损失可以成倍增加。

进行货币交易时，最好避免在一次交易中占用太多资金，避免使用杠杆，并使用止损订单来防止重大损失。

新兴和前沿市场

随着时间的推移，美国股市的价值已经可靠地上涨，因此要找到真正的便宜货并不总是容易的。因此，许多投资者将目光投向了新兴经济体，以寻求增长机会。

可以投资新兴经济体（例如中国，印度以及南美，非洲和东欧许多国家）的股票和债务。与美国相比，这些国家的增长周期更早，因此，随着时间的推移，投资价值可能会上升。

前沿市场通常较小，在增长方面甚至落后于新兴市场，但仍可能为投资者提供机会。爱沙尼亚，越南和肯尼亚等国家通常被视为前沿市场。

新兴市场和前沿市场提供了机会，但是却带有风险。这些国家在经济或政治上往往不稳定。众所周知，他们拖欠债务。与美国相比，它们的市场可能更加动荡和不可预测。将新兴和前沿投资混入您的投资组合中并不是一个坏主意，但一定要用更安全，更可靠的资产来平衡它们。

细价股

大多数投资者习惯于在纽约证券交易所和纳斯达克等主要交易所看到公开交易的股票。但是许多公司规模太小，无法在这些交易所上市，因此只能在“场外交易”或所谓的“粉红单”上进行交易。您可以廉价购买这些公司的股票，如果它们最终爆炸式增长，那么您可以赚很多钱。

但是请记住，这些股票是在场外交易，因为它们已从主要交易所退市或从未有足够的规模上市。这些便士股票中有大量从未升值。实际上，这些小公司中的许多公司几乎根本没有报告任何销售或收入，仅存在于纸上。此外，低价股票经常成为价格操纵的主题，在这种价格操纵中，不诚实的人提拔公司的股票以提振股价，然后以获利的价格卖出。

利基ETF

近年来，交易所买卖基金的数量急剧增加。现在有2900多种ETF供投资者使用，其中许多具有非常具体和独特的投资目标。有几乎与任何可以想象到的市场和指数挂钩的ETF，许多ETF旨在提供潜在的高回报以换取高风险。例如，有几种ETF试图反映VIX或波动率指数。还有一些反向ETF设计用来在市场下跌时上升（但反之亦然）。这些类型的投资可能提供比更多主流投资更高的回报率，但也可能使投资者承受更高的损失。给普通投资者的一般建议是远离这类利基产品。